BIST 100’de Kritik Dönemeç: Vakıf Yatırım’dan Model Portföy ve Destek Seviyeleri Analizi

Vakıf Yatırım tarafından hazırlanan günlük strateji bülteninde, BIST 100 endeksinin haftayı negatif bir seyirle tamamladığı vurgulanırken, yeni işlem gününde izlenmesi gereken kritik destek ve direnç seviyeleri ile piyasa beklentileri detaylandırıldı.

Haftanın son işlem gününde BIST 100 endeksi, küresel piyasalardaki risk iştahının azalması ve petrol fiyatlarındaki yükselişin tetiklediği satış baskısıyla %3,64 oranında değer kaybederek 10.759 puan seviyesine geriledi. Bankacılık sektörü endeksi %3,1, sanayi endeksi ise %4,6 oranında düşüş kaydederken, işlem hacmi 112 milyar TL olarak gerçekleşti. Vakıf Yatırım analistleri, piyasayı baskılayan ana unsurun Brent petrol fiyatlarındaki artışın yarattığı enflasyonist beklentiler ve bunun neticesinde Fed’in faiz politikasına dair oluşan tedirginlik olduğunu belirtiyor. Söz konusu atmosferde, değerli metallerdeki sert düşüşler de yatırımcı algısını olumsuz etkileyen diğer bir unsur olarak öne çıktı.

Yurt içinde ise TCMB’nin yayımladığı PPK toplantı özeti, piyasaların odak noktasındaki en önemli makroekonomik gelişme oldu. Kurum, gıda ve enerji fiyatlarındaki artışların enflasyon üzerindeki etkisine rağmen, çekirdek enflasyondaki ılımlı seyrin ana eğilimi sınırlı tuttuğunu öngörüyor. İstanbul Ticaret Odası’nın (İTO) açıkladığı ekim ayı verilerine göre perakende fiyatlar yıllık bazda %32,47 artış gösterdi. Önümüzdeki dönemde yurt içinde açıklanacak imalat PMI verileri ve küresel ölçekte takip edilecek ISM imalat verileri, piyasaların yön tayini için kritik öneme sahip olacak.

Raporun Temel Bulguları ve Öne Çıkan Veriler

• BIST 100 Teknik Görünüm: Endeks için yükseliş durumunda 10.900 ve 11.000 seviyeleri direnç; düşüşlerde ise 10.500 ve 10.350 seviyeleri güçlü destek noktaları olarak izlenmelidir.
• Emtia Piyasaları: Brent petrol 111,72 dolar seviyesinde seyrederken, ons altın 3.876 dolar ve ons gümüş 49,12 dolar seviyelerinde, küresel satış baskısından etkilenerek haftayı düşüşle kapattı.
• Döviz ve Parite: USD/TRY paritesi 49,94 seviyesinde hareket ederken, EUR/USD paritesi 1,1157 seviyesinde dengelenme çabasında.
• Model Portföy:ASELShissesi yılbaşından bu yana %92,5 getiri ile portföyün en güçlü performans gösteren hissesi olarak dikkat çekiyor.

Piyasa Bağlamı ve Makro Görünüm

Küresel piyasalar, Fed’in faiz politikası ve enflasyon verileri arasında sıkışmış durumda. ABD ve Avrupa borsalarında teknoloji hisselerine yönelik artan satış baskısı, Türkiye gibi gelişmekte olan piyasalar üzerindeki baskıyı artırıyor. Ancak, yerel tarafta TCMB’nin enflasyonla mücadele konusundaki ılımlı ve kararlı duruşu, kurumsal yatırımcılar nezdinde bir miktar güven oluşturmaya devam ediyor. Özellikle 3Ç26 finansal sonuçlarının açıklanma sürecine girilmesiyle, şirket bazlı hikayelerin endeks genelindeki eğilimden ayrışması beklenmelidir.

Analiz: kurum’ın sunduğu veriler ışığında, BIST 100’de yaşanan son düşüşlerin, küresel risk iştahındaki zayıflıkla eşgüdümlü bir düzeltme hareketi olduğu değerlendirilmektedir. Teknik açıdan 10.500 seviyesi, endeksin orta vadeli yönünü koruması adına kritik bir eşiktir. Eğer bu seviyenin altında kalıcı kapanışlar görülürse, satış baskısı 10.000 psikolojik destek seviyesine doğru evrilebilir. Ancak portföydeki defansif ve yüksek getiri potansiyeline sahip hisselerin (ASELS, THYAO,TUPRSgibi) güçlü finansal beklentileri, endeksteki geri çekilmelerin orta vadeli yatırımcılar için bir alım fırsatı olarak değerlendirilebileceğini gösteriyor. Piyasadaki mevcut oynaklık, kısa vadeli yatırımcılar için risk barındırırken, disiplinli bir stop-loss stratejisi ile yönetilmesi gereken bir dönemde olduğumuzu teyit etmektedir.

YASAL UYARI

Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti, aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.

Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır. Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

RESMİ KANAL

Borsa Ekranı Telegram Kanalı

Piyasalardaki son dakika gelişmelerini, canlı borsa verilerini ve güncel ekonomi analizlerini anında takip edin.

Telegram Kanalına Katıl Web Telegram ile Katıl